Telecom Italia: emissione obbligazionaria a 9 anni per 1 miliardo di euro

Telecom Italia ha concluso il lancio di un’emissione obbligazionaria a tasso fisso per Euro 1 miliardo, destinata ad investitori istituzionali.
La qualità e l’ammontare del book di ordini hanno permesso di prezzare l’emissione con un rendimento inferiore rispetto a quanto inizialmente indicato al mercato, fissando la  cedola al 3%, la più bassa di sempre tra i bond in Euro non convertibili emessi dal Gruppo.
Il rendimento dell’emissione, pari a 3,025%, risulta largamente inferiore al costo medio del debito del Gruppo, che a fine giugno 2016 si attestava a 5,1%.
L’emissione si inserisce nel processo di ottimizzazione e rifinanziamento del debito in scadenza.
I titoli saranno emessi nell’ambito del programma EMTN da Euro 20 miliardi del Gruppo e saranno quotati presso la Borsa del Lussemburgo.